dc.contributor.author
Boonen, Tim. J.
dc.contributor.author
Guillén, Montserrat
dc.contributor.author
Santolino, Miguel
dc.contributor.author
Xarxa de Referència en Economia Aplicada (XREAP)
dc.identifier
https://ddd.uab.cat/record/201403
dc.identifier
urn:oai:ddd.uab.cat:201403
dc.description.abstract
We analyse models for panel data that arise in risk allocation problems,when a given set of sources are the cause of an aggregate risk value. We focus on the modeling and forecasting of proportional contributions to risk. Compositional data methods are proposed and the regression is flexible to incorporate external information from other variables. We guarantee that projected proportional contributions add up to 100%, and we introduce a method to generate confidence regions with the same restriction. An illustration using data from the stock exchange is provided.
dc.format
application/pdf
dc.publisher
Xarxa de Referència en Economia Aplicada (XREAP)
dc.relation
Xarxa de Referència en Economia Aplicada (XREAP). Documents de treball de la Xarxa de Referència en Economia Aplicada (XREAP) ;
dc.rights
Aquest document està subjecte a una llicència d'ús Creative Commons. Es permet la reproducció total o parcial, la distribució, i la comunicació pública de l'obra, sempre que no sigui amb finalitats comercials, i sempre que es reconegui l'autoria de l'obra original. No es permet la creació d'obres derivades.
dc.rights
https://creativecommons.org/licenses/by-nc-nd/4.0/
dc.subject
Risc (Economia)
dc.subject
Models matemàtics
dc.subject
Mathematical models
dc.title
Forecasting compositional risk allocations
