dc.contributor
Centre de Recerca Matemàtica
dc.contributor.author
Baño Rollin, Sebastian del
dc.date.accessioned
2009-06-02T08:24:09Z
dc.date.accessioned
2024-09-19T13:28:07Z
dc.date.available
2009-06-02T08:24:09Z
dc.date.available
2024-09-19T13:28:07Z
dc.identifier.uri
http://hdl.handle.net/2072/16006
dc.description.abstract
We analyse the Heston stochastic volatility model under an inversion of spot. The result is that under the appropriate measure changes the resulting process is again a Heston type process whose parameters can be explicitly determined from those of the original process. This behaviour can be interpreted as some measure of sanity of the Heston model but does not seem to be a general feature of stochastic volatility processes.
cat
dc.format.extent
136350 bytes
dc.format.mimetype
application/pdf
dc.publisher
Centre de Recerca Matemàtica
ca
dc.relation.ispartofseries
Prepublicacions del Centre de Recerca Matemàtica;837
dc.rights
Aquest document està subjecte a una llicència d'ús de Creative Commons, amb la qual es permet copiar, distribuir i comunicar públicament l'obra sempre que se'n citin l'autor original, la universitat i el centre i no se'n faci cap ús comercial ni obra derivada, tal com queda estipulat en la llicència d'ús (http://creativecommons.org/licenses/by-nc-nd/2.5/es/)
cat
dc.subject.other
Processos estocàstics
ca
dc.subject.other
Probabilitats
ca
dc.title
Spot inversion in the Heston model
ca
dc.type
info:eu-repo/semantics/preprint
ca
